AI가 금리 쇼핑을 대신하면…은행의 마지막 경쟁력은

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① 은행의 오랜 경쟁력 가운데 하나였던 ‘고객이 귀찮아서 돈을 그냥 둔다’는 관성이 사라지고 있습니다.
② AI 에이전트가 현금을 어디에 둬야 가장 수익률이 높을지까지 알려주는 시대가 찾아왔기 때문인데요.
③ 금융회사의 새로운 경쟁은 돈을 빌려줄 고객을 찾는 것 못지않게, 돈을 맡겨둘 고객을 붙잡는 싸움이 될 수 있습니다.

🏦 가치 높아진 현금

  • 한동안 금융시장에서는 ‘현금은 쓰레기(Cash is trash)’라는 말이 통했습니다. 금리가 제로에 가까워 예금이나 단기 국채, 머니마켓펀드(MMF)에 돈을 넣어둬도 이자가 거의 붙지 않았기 때문입니다. 은행 역시 고객에게 높은 예금금리를 줄 필요가 없었습니다.
  • 하지만 2022년 미국 연방준비제도(Fed)가 금리를 빠르게 올리면서 상황이 달라졌습니다. 현금을 어디에 두느냐에 따라 받을 수 있는 이자가 크게 달라졌고, 시장에서는 높은 금리가 예상보다 오래 지속될 것이라는 전망도 커지고 있습니다. 은행 입장에서는 싸게 조달할 수 있었던 고객 예금의 가치가 그만큼 높아진 것입니다.
  • 문제는 경쟁자도 크게 늘었다는 점입니다. 기존 은행뿐 아니라 인터넷전문은행과 네오뱅크, 스테이블코인, 토큰화된 미국 국채, 국채 ETF까지 고객의 현금을 노립니다. 예전에는 은행 계좌에 그냥 놔뒀던 돈이 이제 조금만 움직이면 더 높은 수익률을 얻을 수 있습니다.